Portfolio Rebalance

标记超出再平衡带宽的持仓（通常为±3-5%）。

步骤3：交易建议

生成交易以将配置恢复到目标水平：

税务意识再平衡规则：

• 优先在税收优惠账户（IRA、罗斯）中进行再平衡 — 无税务后果
• 在应税账户中，避免出售有大量短期收益的持仓
• 在再平衡的同时尽可能收获损失
• 注意所有账户的洗售规则（30天窗口）
• 考虑将新资金直接投入低配资产类别，而不是进行交易

交易清单：

步骤4：资产配置审查

优化哪些资产应持有在哪些账户类型中：

• 税收递延（IRA/401k）：债券、REITs、高换手率基金（最高税务拖累）
• 罗斯：预期增长最高的资产（免税增长）
• 应税：税务高效的股票（指数基金、ETF、市政债券）、税损收获候选资产

步骤5：实施

• 按账户分类的总交易量
• 估计交易成本
• 估计税务影响（已实现收益/损失）
• 对配置偏离的净影响

步骤6：输出

• 偏离分析表
• 建议交易清单（Excel）
• 税务影响摘要
• 再平衡前后配置比较

重要注意事项

• 不要为了再平衡而再平衡 — 带宽内的小偏离是可以接受的
• 在应税账户中，税务成本可能超过再平衡收益 — 计算收支平衡点
• 在交易前考虑待处理的现金流（供款、提款、RMDs）
• 检查任何客户特定限制（ESG、集中持股、锁定期）
• 为每项交易记录理由，用于合规记录
• 洗售规则适用于所有账户 — 协调整个家庭的交易3d:["$","$L45",null,{"content":"$46","frontMatter":{"name":"portfolio-rebalance","description":"分析投资组合配置偏离并生成跨账户再平衡交易建议。考虑税务影响、交易成本和洗售规则。触发关键词包括"再平衡"、"投资组合偏离"、"配置检查"、"再平衡交易"或"我的投资组合不平衡"。 触发词包括"rebalance"、"REBALANCE"等。"}}]